США, 1930-е годы. Влиятельный нью-йоркский гангстер, известный под кличкой “Голландец Шульц”, принимает в свою банду новичка - юнца из Бронкса, которого зовут Билли Батгейт. Вскоре после этого “правая рука” Голландца, Бо Вайнберг, попадается на предательстве. Гангстер расправляется с виновным, а на его место берет Билли, зарекомендовавшего себя как надежного и исполнительного человека. Бывшая любовница Вайнберга, соблазнительная Дрю Престон, приходится по душе Шульцу. Он собирается заполучить красотку, а пока поручает Билли присмотреть за ней. Между Батгейтом и Дрю пробегает искра, но они не могут быть вместе, пока юноша работает на Голландца. Тогда Билли начинает обдумывать побег…
В 1935 году Билли Батгэйт - всего лишь обычный уличный мальчишка, один из многих. Проходит несколько лет, и он становится широко известен... в криминальных кругах. И это не удивительно, ведь Билли входит в банду знаменитого босса мафии Голландца Шульца. Новая звезда преступного мира успешно продвигается в своей преступной карьере... пока не встречает девушку своей мечты. Она красива и соблазнительна. Но у нее есть один существенный недостаток: она - женщина Голландца...